Stabilité financière - Banque du Canada
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Fils RSS de la Banque du Canadafr2024-03-28T15:52:16+00:00Les fonds négociés en bourse : évolution des avantages, des vulnérabilités et des risques
https://www.banqueducanada.ca/wp-content/uploads/2014/12/rsf-decembre14-foucher.pdf
Ian Foucher et Kyle Gray décrivent les différents types de fonds négociés en bourse (FNB), ainsi que les avantages et les risques que ces produits présentent pour les investisseurs. Ils examinent comment les risques qui caractérisent certains FNB pourraient avoir des répercussions plus larges sur le système financier et décrivent l’évolution de la structure et de la réglementation du marché des FNB dans différents pays, au moment où les autorités cherchent à atténuer les risques associés à ces fonds.2014-12-10T07:50:14+00:00frLes fonds négociés en bourse : évolution des avantages, des vulnérabilités et des risques2014-12-10Résilience du système financier canadien : l’apport de la cybersécurité
https://www.banqueducanada.ca/wp-content/uploads/2014/12/rsf-decembre14-morrow.pdf
Harold Gallagher, Wade McMahon et Ron Morrow examinent les différentes catégories de cyberattaques et leur incidence potentielle sur le risque systémique. Les efforts entrepris pour lutter contre les cybermenaces sont ainsi mis en lumière et, à ce titre, les actions individuelles ou collectives des institutions financières et des infrastructures de marchés financiers. Une attention particulière est également accordée aux initiatives des organisations internationales, des autorités réglementaires et des États. Enfin, les auteurs s’attachent à montrer comment les interventions des secteurs public et privé sont orchestrées au Canada, dans le cadre du Programme de gestion conjointe des mesures favorisant la résilience des opérations, en vue de gérer les capacités et d’en vérifier la solidité si devaient se produire de graves incidents de l’ampleur d’une cyberattaque.2014-12-10T07:49:25+00:00frRésilience du système financier canadien : l’apport de la cybersécurité2014-12-10Intégrer l’incertitude dans l’élaboration de la politique monétaire - La perspective d’un praticien
https://www.banqueducanada.ca/2014/10/document-analyse-2014-6/
Le présent article examine l’évolution que connaissent les banques centrales à la lumière de l’expérience récente et met l’accent sur l’intégration de l’incertitude dans le processus d’élaboration de la politique monétaire.2014-10-10T10:54:26+00:00frIntégrer l’incertitude dans l’élaboration de la politique monétaire - La perspective d’un praticien2014-10-10Cadre de la politique monétaireCommunications sur la politique monétaireIncertitude et politique monétaireModèles économiquesStabilité financièreDocument d'analyse 2014-6https://www.banqueducanada.ca/wp-content/uploads/2014/10/da2014-6.pdfIntégrer l’incertitude dans l’élaboration de la politique monétaire - La perspective d’un praticienStephen S. PolozOctobre 2014CC5C50EE3E37E5E6E61Predicting Financial Stress Events: A Signal Extraction Approach
https://www.banqueducanada.ca/2014/09/document-travail-2014-37/
Les auteurs proposent un système d’alerte avancée visant à déterminer la probabilité de survenue d’un épisode de tension financière à un moment donné. Pour ce faire, ils s’appuient sur le modèle de détection des signaux élaboré par Kaminsky, Lizondo et Reinhart (1998), qui leur permet de surveiller l’évolution de plusieurs indicateurs économiques susceptibles d’afficher un comportement inhabituel dans les périodes précédant un épisode de tension financière.2014-09-04T09:21:34+00:00enPredicting Financial Stress Events: A Signal Extraction Approach2014-09-04Méthodes économétriques et statistiquesStabilité financièreWorking Paper 2014-37https://www.banqueducanada.ca/wp-content/uploads/2014/09/wp2014-37.pdfPredicting Financial Stress Events: A Signal Extraction ApproachIan ChristensenFuchun LiAoût 2014CC1C14C4EE3E37E4E47FF3F36F37GG0G01G1G17Removal of the Unwinding Provisions in the Automated Clearing Settlement System: A Risk Assessment
https://www.banqueducanada.ca/2014/07/document-analyse-2014-4/
Lorsqu’un adhérent au Système automatisé de compensation et de règlement (SACR) est dans l’incapacité de régler son obligation finale, il se trouve en situation de défaillance.2014-07-23T11:53:00+00:00enRemoval of the Unwinding Provisions in the Automated Clearing Settlement System: A Risk Assessment2014-07-23Stabilité financièreSystèmes de compensation et de règlement des paiementsDiscussion Paper 2014-4https://www.banqueducanada.ca/wp-content/uploads/2014/07/dp2014-4.pdfRemoval of the Unwinding Provisions in the Automated Clearing Settlement System: A Risk AssessmentNicholas LabelleVarya TaylorJuillet 2014CC1C15GG0G01G2G3Information, Amplification and Financial Crisis
https://www.banqueducanada.ca/2014/07/document-travail-2014-30/
Les auteurs proposent un modèle parcimonieux du choix de l’information dans le cadre d’un jeu global de coordination autour d’un changement de régime - jeu utilisé pour analyser les crises d’endettement, les retraits massifs de dépôts bancaires ou les attaques contre la monnaie.2014-07-17T07:38:32+00:00enInformation, Amplification and Financial Crisis2014-07-17Institutions financièresStabilité financièreWorking Paper 2014-30https://www.banqueducanada.ca/wp-content/uploads/2014/07/wp2014-30.pdfInformation, Amplification and Financial CrisisAli KakhbodToni AhnertJuillet 2014DD8D83GG0G01Filling in the Blanks: Network Structure and Interbank Contagion
https://www.banqueducanada.ca/2014/06/document-travail-2014-26/
Le réseau de liens financiers est important dans de nombreux segments des secteurs bancaire et financier. Pourtant, dans bien des cas, les liens bilatéraux ne sont pas observés et la méthode de l’entropie maximale est la plus couramment utilisée pour estimer les expositions au risque de contrepartie.2014-06-18T11:49:10+00:00enFilling in the Blanks: Network Structure and Interbank Contagion2014-06-18Institutions financièresMéthodes économétriques et statistiquesStabilité financièreWorking Paper 2014-26https://www.banqueducanada.ca/wp-content/uploads/2014/06/wp2014-26.pdfFilling in the Blanks: Network Structure and Interbank ContagionKartik AnandBen CraigGoetz von PeterJuin 2014CC6C63DD8D85GG2G21LL1L14L’application des tests de résistance au système bancaire canadien : une approche systémique
https://www.banqueducanada.ca/wp-content/uploads/2014/06/rsf-juin2014-anand.pdf
Les autorités et les entités du secteur financier de par le monde se servent des tests de résistance pour évaluer les effets potentiels des risques pesant sur le système financier. Kartik Anand, Guillaume Bédard-Pagé et Virginie Traclet décrivent différentes méthodes utilisées à cette fin et mettent l’accent sur le Cadre d’évaluation des risques macrofinanciers, ou CERM, le modèle novateur et rigoureux élaboré par la Banque du Canada. Ils présentent aussi les résultats du test de résistance effectué en 2013 pour le Canada dans le cadre du Programme d’évaluation du secteur financier du Fonds monétaire international, et mettent notamment en lumière l’apport considérable du CERM à cet égard.2014-06-12T10:30:38+00:00frL’application des tests de résistance au système bancaire canadien : une approche systémique2014-06-12Interest on Cash, Fundamental Value Process and Bubble Formation on Experimental Asset Markets
https://www.banqueducanada.ca/2014/05/document-travail-2014-18/
Nous étudions la formation des bulles de prix sur des marchés d’actifs expérimentaux au sein desquels les liquidités permettent de toucher un intérêt. Nous parvenons à deux conclusions principales.2014-05-08T16:18:42+00:00enInterest on Cash, Fundamental Value Process and Bubble Formation on Experimental Asset Markets2014-05-08Évaluation des actifsMarchés financiersStabilité financièreWorking Paper 2014-18https://www.banqueducanada.ca/wp-content/uploads/2014/05/wp2014-18.pdfInterest on Cash, Fundamental Value Process and Bubble Formation on Experimental Asset MarketsGiovanni GiustiJanet Hua JiangYiping XuMai 2014CC9C90GG1G10Do Sunspots Matter? Evidence from an Experimental Study of Bank Runs
https://www.banqueducanada.ca/2014/03/document-travail-2014-12/
Une « tache solaire » est une variable qui n’a pas d’incidence directe sur les paramètres fondamentaux de l’économie, tels que les préférences des agents, les ressources ou les technologies disponibles, mais qui peut néanmoins influencer son évolution par le canal des anticipations, celui-ci agissant comme un instrument de coordination.2014-03-25T14:23:46+00:00enDo Sunspots Matter? Evidence from an Experimental Study of Bank Runs2014-03-25Marchés financiersStabilité financièreWorking Paper 2014-12https://www.banqueducanada.ca/wp-content/uploads/2014/03/wp2014-12.pdfDo Sunspots Matter? Evidence from an Experimental Study of Bank RunsJasmina ArifovicJanet Hua JiangMars 2014CC9C91C92DD8D80EE5E58GG2G20